投资者其风险承受能力
1、财务现状
投资者的财富净值和收入水平等财务现状,直接决定其可用于投资的资金规模。投资者的财富水平越高、收入越高,承受风险的能力也就越大。这就是监管者通常对那些仅面向高端个人投资者的私募股权基金和对冲基金等投资产品监管较为宽松的原因。
2、投资期限
通过分析投资者的投资目标等,我们可以判别出投资期限的长短。投资期限越长,投资者越能够承受股票、房地产等长期收益较好的资产类别的较大短期波动风险,也就越适合将更多的资产配置在这些资产上。
3、投资知识和经验
投资者对金融市场的专业或背景知识越多,投资的年限越长,对不同产品的投资经验越丰富,其应对市场波动和危机的`能力就越强,因而,风险承受能力就越强。通常,我们可以通过考察或测验投资者对资本资产的长期风险和收益预期的理性程度,来判断其实际的投资知识和经验。
4、年龄、性别和身心健康状况
一般而言,投资者的风险承受能力和年龄密切相关。在老年以前,其风险承受能力随着收入和财富水平的增长、投资知识和经验的积累而越来越强。但进入老龄以后,投资者的信息分析、判断和决策能力开始加速退化,随着健康状况开始下滑,心理承受能力也越来越差,其投资风险承受能力也就越来越弱。
当然,还有诸多其他因素可能会影响到投资者的风险承受能力,比如就业状况、婚姻状况、家庭或者家族情况等。但是最为关键之处在于,客户经理、投资顾问或者投资经理不能够依据投资者表现出的风险意愿来决定向其销售或者配置超出其风险承受能力的产品。回顾本次金融危机中,诸多内地投资者在香港和其他海外市场因投资高风险产品而遭受重大财务损失,部分人甚至饱受精神折磨,我们可以断定,这些投资者基本都和国际金融机构签订了开户协议,也做了风险测评,但却投资了与自己实际风险承受能力不相称的产品,最后吞下了苦果。笔者怀疑,这些投资者在做风险测评时是否过多强调自己的风险意愿,而没有全面真实地告知测评模型所要求的风险承受能力的输入数据和信息。
-
[通用]个人投资入股协议15篇
在日新月异的现代社会中,越来越多地方需要用到协议,协议能够成为双方当事人的合法依据。拟起协议来就毫无头绪?以下是小编为大家收集的个人投资入股协议,供大家参考借鉴,希望可以帮助到有需要的朋友。个人投资入股协议1甲方:__________________有限公司公司地址:_____...
-
隐名投资协议集合(2篇)
在社会发展不断提速的今天,协议使用的情况越来越多,签订协议是提高经济效益的手段。大家知道协议的格式吗?以下是小编为大家收集的隐名投资协议,仅供参考,希望能够帮助到大家。隐名投资协议1隐名投资人(甲方):_______________________显名投资人(乙方):______________...
-
投资自查报告范文
在日常生活和工作中,我们使用报告的情况越来越多,写报告的时候要注意内容的完整。相信许多人会觉得报告很难写吧,下面是小编为大家收集的投资自查报告范文,供大家参考借鉴,希望可以帮助到有需要的朋友。为全面分析我镇20xx年项目建设及固定资产投资工作情况,研究工作...
-
个人投资协议(精华)
在社会一步步向前发展的今天,协议起到的作用越来越大,签订协议能够较为有效的约束违约行为。大家知道协议的格式吗?下面是小编帮大家整理的个人投资协议,欢迎阅读与收藏。个人投资协议1甲方:(法人)身份证号:乙方:身份证号:甲乙双方经友好协商,根据中华人民共和国法律、...